Qui\u00aden done par\u00adti\u00adci\u00adpa\u00adcio\u00adnes de una socie\u00addad limi\u00adta\u00adda (GmbH) debe deter\u00adminar su valor a efec\u00adtos del impues\u00adto sob\u00adre dona\u00adcio\u00adnes. Para ello, sue\u00adle uti\u00adli\u00adzar\u00adse el deno\u00admi\u00adna\u00addo \u00abm\u00e9to\u00addo sim\u00adpli\u00adfi\u00adca\u00addo de valora\u00adci\u00f3n de ren\u00addi\u00admi\u00aden\u00adto\u00bb. El Tri\u00adbu\u00adnal Fede\u00adral de Haci\u00aden\u00adda ha acla\u00adra\u00addo aho\u00adra, en una sen\u00adten\u00adcia reci\u00aden\u00adte, qu\u00e9 gas\u00adtos se con\u00adside\u00adran extra\u00ador\u00addi\u00adna\u00adri\u00ados en este m\u00e9to\u00addo de valora\u00adci\u00f3n y, por lo tan\u00adto, pue\u00adden aumen\u00adtar el valor de las participaciones.<\/p>\n\n\n\n
Cuan\u00addo se donan par\u00adti\u00adci\u00adpa\u00adcio\u00adnes en una socie\u00addad de capi\u00adtal y no se dis\u00adpo\u00adne de un pre\u00adcio de ven\u00adta actu\u00adal, la Agen\u00adcia Tri\u00adbu\u00adt\u00ada\u00adria deter\u00admi\u00adna el valor en fun\u00adci\u00f3n de la ren\u00adta\u00adbil\u00adidad futu\u00adra de la empre\u00adsa. Para ello, se toma como base el ren\u00addi\u00admi\u00aden\u00adto medio anu\u00adal de los \u00falti\u00admos a\u00f1os. Para que este valor refle\u00adje de la for\u00adma m\u00e1s rea\u00adlis\u00adta posi\u00adble la situ\u00adaci\u00f3n de resul\u00adta\u00addos futu\u00adra, la Ley de Valora\u00adci\u00f3n pre\u00adv\u00e9 deter\u00admi\u00adna\u00addas cor\u00adreccio\u00adnes: los gas\u00adtos pun\u00adtua\u00adles o extra\u00ador\u00addi\u00adna\u00adri\u00ados se vuel\u00adven a sumar a los bene\u00adfi\u00adci\u00ados, ya que es pre\u00advi\u00adsi\u00adble que no afec\u00adten nega\u00adtiv\u00ada\u00admen\u00adte a los resul\u00adta\u00addos futuros.<\/p>\n\n\n\n
En el caso obje\u00adto de liti\u00adgio, el socio de una socie\u00addad limi\u00adta\u00adda dedi\u00adca\u00adda al trans\u00adpor\u00adte hab\u00eda dona\u00addo en 2017 la mit\u00adad de sus par\u00adti\u00adci\u00adpa\u00adcio\u00adnes a otro socio. La Agen\u00adcia Tri\u00adbu\u00adt\u00ada\u00adria cal\u00adcul\u00f3 el valor de las par\u00adti\u00adci\u00adpa\u00adcio\u00adnes seg\u00fan el m\u00e9to\u00addo sim\u00adpli\u00adfi\u00adca\u00addo de valor de ren\u00addi\u00admi\u00aden\u00adto y, al hacer\u00adlo, incluy\u00f3 los inte\u00adre\u00adses sob\u00adre los derechos de adua\u00adna como gas\u00adtos extra\u00ador\u00addi\u00adna\u00adri\u00ados. Estos inte\u00adre\u00adses se hab\u00ed\u00adan genera\u00addo por\u00adque se hab\u00eda exi\u00adgi\u00addo a la socie\u00addad el pago de deu\u00addas adua\u00adne\u00adras causa\u00addas, en gran medi\u00adda, por actos frau\u00addu\u00adlent\u00ados de ter\u00adce\u00adros. El pro\u00adce\u00addi\u00admi\u00aden\u00adto se hab\u00eda pro\u00adlon\u00adga\u00addo duran\u00adte a\u00f1os, lo que hab\u00eda hecho que la car\u00adga de los inte\u00adre\u00adses aumen\u00adta\u00adra considerablemente.<\/p>\n\n\n\n
La socie\u00addad limi\u00adta\u00adda se opu\u00adso a ello y con\u00adsider\u00f3 que esos gas\u00adtos por inte\u00adre\u00adses deb\u00ed\u00adan dedu\u00adcir\u00adse \u00ednte\u00adgra\u00admen\u00adte de los ingre\u00adsos. El Tri\u00adbu\u00adnal Fis\u00adcal dese\u00adstim\u00f3 el recur\u00adso, y el Tri\u00adbu\u00adnal Fede\u00adral Fis\u00adcal (BFH) con\u00adfir\u00adm\u00f3 esta reso\u00adlu\u00adci\u00f3n medi\u00adan\u00adte sen\u00adten\u00adcia de 6 de mayo de 2026 (n\u00fame\u00adro de expe\u00addi\u00aden\u00adte II R 2\/24, publi\u00adca\u00adda el 16 de julio de 2026).<\/p>\n\n\n\n
El Tri\u00adbu\u00adnal Fede\u00adral Fis\u00adcal (BFH) dej\u00f3 cla\u00adro que los gas\u00adtos extra\u00ador\u00addi\u00adna\u00adri\u00ados, en el sent\u00adi\u00addo de la Ley de Valora\u00adci\u00f3n, son aquellos que, pre\u00advi\u00adsi\u00adblem\u00aden\u00adte, no influir\u00e1n en los ingre\u00adsos anua\u00adles que se pued\u00adan obte\u00adner de for\u00adma sos\u00adteni\u00adble en el futu\u00adro. A este respec\u00adto, no es rele\u00advan\u00adte si los cos\u00adtes se han genera\u00addo en el mar\u00adco de la activ\u00adi\u00addad comer\u00adcial habi\u00adtu\u00adal o no.<\/p>\n\n\n\n
Para deter\u00adminar si unos gas\u00adtos deben con\u00adsider\u00adar\u00adse extra\u00ador\u00addi\u00adna\u00adri\u00ados, siemp\u00adre hay que rea\u00adli\u00adzar una valora\u00adci\u00f3n glo\u00adbal de cada caso con\u00adcre\u00adto. Para ello, son deter\u00admi\u00adnan\u00adtes tres criterios:<\/p>\n\n\n\n
En este caso con\u00adcre\u00adto, el Tri\u00adbu\u00adnal Fede\u00adral Fis\u00adcal (BFH) reco\u00adno\u00adci\u00f3 el car\u00e1c\u00adter extra\u00ador\u00addi\u00adna\u00adrio de los inte\u00adre\u00adses adua\u00adne\u00adros. La socie\u00addad limi\u00adta\u00adda no hab\u00eda demostra\u00addo que fuera pre\u00advi\u00adsi\u00adble que se pro\u00addu\u00adjeran car\u00adgas simi\u00adla\u00adres en el futu\u00adro. El hecho de que se debier\u00adan a actos frau\u00addu\u00adlent\u00ados de ter\u00adce\u00adros y la dura\u00adci\u00f3n inu\u00adsual\u00admen\u00adte lar\u00adga del pro\u00adce\u00addi\u00admi\u00aden\u00adto con\u00adver\u00adt\u00ed\u00adan dichos gas\u00adtos en un caso excep\u00adcio\u00adnal y \u00fani\u00adco, que no era repre\u00adsen\u00adta\u00adtivo de la situ\u00adaci\u00f3n nor\u00admal de resul\u00adta\u00addos de la empre\u00adsa de transporte.<\/p>\n\n\n\n
La sen\u00adten\u00adcia tiene impli\u00adca\u00adcio\u00adnes pr\u00e1c\u00adti\u00adcas para todos aquellos que donen o leguen par\u00adti\u00adci\u00adpa\u00adcio\u00adnes en una empre\u00adsa. Los gas\u00adtos pun\u00adtua\u00adles y extra\u00ador\u00addi\u00adna\u00adri\u00ados pue\u00adden aumen\u00adtar el valor de la empre\u00adsa a efec\u00adtos fis\u00adca\u00adles, lo que a su vez influye en el impues\u00adto sob\u00adre dona\u00adcio\u00adnes o suce\u00adsio\u00adnes. Al mis\u00admo tiem\u00adpo, sin embar\u00adgo, la reso\u00adlu\u00adci\u00f3n tam\u00adbi\u00e9n abre la posi\u00adbil\u00adidad de excluir adecua\u00add\u00ada\u00admen\u00adte de la base impo\u00adnible los gas\u00adtos inu\u00adsua\u00adles, siemp\u00adre que estos no supon\u00adgan real\u00admen\u00adte una car\u00adga per\u00adma\u00adnen\u00adte para los bene\u00adfi\u00adci\u00ados futu\u00adr\u00ados de la empresa.<\/p>\n\n\n\n
Qui\u00aden est\u00e9 pla\u00adni\u00adfi\u00adcan\u00addo la suce\u00adsi\u00f3n de una empre\u00adsa o ten\u00adga que deter\u00adminar el valor de las par\u00adti\u00adci\u00adpa\u00adcio\u00adnes a efec\u00adtos fis\u00adca\u00adles, debe\u00adr\u00eda exami\u00adnar y docu\u00admen\u00adtar minu\u00adcio\u00adsa\u00admen\u00adte la com\u00adpo\u00adsi\u00adci\u00f3n de los resul\u00adta\u00addos de los ejer\u00adci\u00adci\u00ados ante\u00adrio\u00adres. En cual\u00adquier caso, es reco\u00admen\u00adda\u00adble con\u00adtar con el ase\u00adso\u00adr\u00adami\u00aden\u00adto fis\u00adcal de un experto.<\/p>\n\n\n\n